Trong thế giới tài chính hiện đại, thuật ngữ “Lending Pool” đã trở thành một phần không thể thiếu của hệ sinh thái DeFi (Tài chính phi tập trung), mở ra hàng loạt cơ hội mới cho các nhà đầu tư và người dùng. Vậy Lending Pool là gì? Làm thế nào chúng ta có thể tận dụng các cơ hội từ Lending Pool để kiếm lợi nhuận? Hãy cùng Unilever.edu.vn đi sâu vào chủ đề này để hiểu rõ hơn về cơ chế hoạt động, triển vọng và cách thức hoạt động của Lending Pool.
Khái niệm cơ bản về Lending & Borrowing
Lending và Borrowing có thể hiểu đơn giản là cho vay và đi vay. Trong ngữ cảnh của Lending Pool, hai bên tham gia bao gồm Lenders (người cho vay) và Borrowers (người vay). Các Lender chuyển giao tài sản crypto của họ vào pool thanh khoản và đổi lại, họ sẽ nhận được lãi suất từ khoản tiền gửi. Các Borrower sẽ phải thế chấp tài sản crypto khác trong pool để lấy token mà họ muốn, đồng thời trả lãi suất cho khoản tiền họ vay.
Quá trình phát triển Lending & Borrowing
Từ năm 2017, lĩnh vực Lending & Borrowing đã trải qua nhiều giai đoạn phát triển khác nhau. Khởi đầu với hình thức cho vay qua P2P (người với người), việc sử dụng smart contract đã giúp các bên tham gia có thể tự thực hiện hợp đồng mà không cần thông qua bất kỳ trung gian nào. Những smart contract này tự động hóa các giao dịch và giảm thiểu rủi ro.
Đến những năm 2018-2019, khái niệm Lending Pool bắt đầu xuất hiện và nhanh chóng trở thành mô hình phổ biến nhất hiện nay.
Lending Pool là gì?
Lending Pool là những nguồn tài chính tập hợp từ các Lenders để cung cấp cho các Borrowers. Các tài sản trong Lending Pool được gọi là Liquidity Pool Asset (LPs), trong đó Lenders gửi crypto của họ vào pool thanh khoản và nhận lãi suất. Các Borrowers sẽ dùng tài sản thế chấp trong pool để vay các token mong muốn.
Cách thức hoạt động của Lending Pool
Một trong những điều thú vị của Lending Pool là lãi suất được tính toán tự động dựa trên công thức đã định và phụ thuộc vào cung cầu của từng loại tài sản trong pool. Điều này có nghĩa là, nếu có nhiều người muốn vay một loại tài sản cụ thể, lãi suất vay sẽ tăng lên.
Lending Pool trong DeFi
Tại đây, chúng ta sẽ nghiên cứu kỹ hơn về Lending Pool trong hệ sinh thái DeFi, với các tính năng cơ bản nhất là cho vay, đi vay và lãi suất.
Lending Pool trên Ethereum
Ethereum là nền tảng khởi đầu cho nhiều Lending Pool. Tại đây, từng nhóm dự án đã phát triển mạnh mẽ, thu hút sự chú ý của cộng đồng đầu tư. Lenders gửi tài sản crypto vào pool để nhận lãi suất thả nổi, trong khi Borrowers thế chấp tài sản để vay tiền.
Các nhóm dự án Lending Pool trên Ethereum có thể chia thành hai loại chính:
Primitives Lending Pool: Đây là những dự án cơ bản, hoạt động như nền tảng cho các sản phẩm khác. Chúng chiếm hơn 95% TVL (Total Value Locked) trên Ethereum. Ví dụ như Maker, Compound, và Aave.
Long Tail Lending Pool: Đây là những dự án nhắm vào thị trường ngách, với mục tiêu giải quyết các vấn đề cụ thể trên thị trường. Cream Finance hay Maple Finance là ví dụ tiêu biểu cho nhóm này.
Lending Pool trên Layer 2 & Other Chains
Khi nói đến các Layer 2 và chuỗi khác, các dự án Lending Pool vẫn đang trong giai đoạn xây dựng cơ sở hạ tầng. Chưa có nhiều dự án Lending Pool hoàn chỉnh, chủ yếu là các mô hình cơ bản về cho vay và đi vay.
Một số ví dụ nổi bật bao gồm:
- Binance Smart Chain (BSC): Venus là một trong những Lending Pool nổi bật trên BSC, tuy nhiên vẫn chưa được coi là một Primitives Lending Pool hoàn chỉnh.
- Kava: Kava Platform và Hard Protocol là hai dự án Lending Pool hoạt động trên hệ sinh thái Kava, với các tính năng cho vay và đi vay tương tự như trên Ethereum.
Cơ hội đầu tư với Lending Pool
Lending Pool không chỉ là nơi để bạn gửi tài sản và nhận lãi suất; nó còn là một cơ hội đầu tư tiềm năng. Dưới đây là một số phương thức đầu tư mà bạn có thể tham khảo:
Trên Layer 2 & Other Chains: Bạn có thể tìm kiếm các dự án Lending Pool mới nổi, với các mô hình đơn giản nhưng có tiềm năng phát triển lớn.
Trên Ethereum: Cơ hội đầu tư có phần hiếm hoi hơn, yêu cầu bạn phải tìm hiểu sâu về các dự án có điểm nổi bật (USP) riêng, nhằm giải quyết các vấn đề hiện tại của thị trường.
Tổng kết
Lending Pool đang thu hút sự quan tâm đáng kể từ cộng đồng DeFi, trở thành một phần quan trọng trong việc tối ưu hóa quỹ đầu tư và kiếm lợi nhuận từ tài sản kỹ thuật số. Từ việc đơn giản hóa quy trình cho vay và đi vay, đến việc tạo ra một hệ thống lãi suất linh hoạt, Lending Pool đã mở ra một tầm nhìn mới cho các nhà đầu tư.
Nếu bạn là một người mới trong lĩnh vực này, hãy tìm hiểu thêm và lựa chọn các dự án Lending Pool phù hợp với chiến lược đầu tư của mình. Dù có nhiều rủi ro, nhưng cơ hội từ Lending Pool cũng rất lớn, nếu bạn biết nắm bắt đúng thời điểm và lựa chọn đúng dự án.
Hãy cùng Unilever.edu.vn tiếp tục khai thác những thông tin hữu ích trong lĩnh vực tài chính đang thay đổi từng ngày này!
